Источник изображения: Getty Images
Акции и акции ISA могут стать мощным инструментом для получения долгосрочного пассивного дохода. Но сколько капитала на самом деле нужно, чтобы зарабатывать 500 фунтов стерлингов в месяц?
Для многих инвесторов идея покрыть значительную часть расходов на жизнь за счет инвестиционного дохода является мечтой. Ежемесячный поток в размере 500 фунтов стерлингов или 6000 фунтов стерлингов в год может помочь финансировать счета, путешествия или просто обеспечить большую финансовую безопасность.
А благодаря налоговым преимуществам ISA каждый пенни приемлемых дивидендов или снятий со счетов может оставаться вне досягаемости налоговых инспекторов.
Обратите внимание, что налоговый режим зависит от индивидуальных обстоятельств каждого клиента и может быть изменен в будущем. Содержание данной статьи предоставлено исключительно в информационных целях. Он не предназначен и не представляет собой какую-либо налоговую консультацию. Читатели несут ответственность за проведение собственной комплексной проверки и получение профессиональных консультаций перед принятием каких-либо инвестиционных решений.
Мечта в реальность
Чтобы превратить эту цель в реальность, нужно нечто большее, чем просто выбрать горстку компаний, выплачивающих дивиденды. Размер портфеля ISA, средняя доходность, которую он приносит, и надежность этих потоков доходов — все это играет роль.
Более высокая доходность может снизить требуемый капитал, но часто сопряжена с большим риском. Между тем, более консервативные стратегии получения дохода обычно требуют большего начального фонда.
Так что же на самом деле говорит математика?
Проработав несколько реалистичных сценариев производительности, можно оценить, насколько большим может быть ISA, чтобы достичь ежемесячной цели в 500 фунтов стерлингов, и выглядит ли эта цель вполне достижимой или до нее еще далеко.
При доходности 3% инвестору потребуется вложить около 200 000 фунтов стерлингов. При ставке 4% эта цифра снижается примерно до 150 000 фунтов стерлингов. При ставке 5% может быть достаточно около 120 000 фунтов стерлингов. А при 6% целевой показатель снижается примерно до 100 000 фунтов стерлингов.
Более высокая доходность снижает требуемый капитал, но часто сопряжена с более высоким риском и менее надежными дивидендами. Для многих инвесторов стремление к сбалансированной доходности с надежным долгосрочным ростом прибыли может быть наиболее устойчивым подходом.
Рост и дивиденды
Понимание того, куда инвестировать, может оказаться сложной задачей.
Одной из акций, которая предлагает как потенциал роста, так и дивиденды, является акция Arbuthnot (LSE:ARBB).
Акции торгуются по цене примерно в 8,2 раза превышающей форвардную прибыль. Это большая скидка по сравнению с аналогами из индекса FTSE 100, и она торгуется на 71% ниже средней целевой цены акций. Это правда, что есть только два институциональных аналитика, занимающихся этими акциями. А поскольку это акции компаний с небольшой капитализацией, они, возможно, не самые талантливые аналитики.
Тогда есть дивиденды. В дальнейшем она составит около 6,1% и может вырасти примерно до 6,6% в 26 финансовом году. Прогноз предполагает, что это будет дважды покрыто прибылью, что предполагает уровень стабильности.
С операционной точки зрения Арбутнот, судя по всему, процветает за счет использования своей модели, основанной на взаимоотношениях. Депозитная база банка составляет 4,42 млрд фунтов стерлингов, а потребительские кредиты составляют 2,32 млрд фунтов стерлингов, поэтому ликвидность банка высока. Диверсифицированный рост в сфере кредитования специалистов (895,9 млн фунтов стерлингов) и управления активами (2,38 млрд фунтов стерлингов) дополняет его расширяющееся региональное присутствие, примером которого является траектория бристольского офиса к балансу в 1 млрд фунтов стерлингов.
Однако одним из рисков является высокая чувствительность банка к колебаниям процентных ставок, поскольку падение ставок может привести к сокращению чистой процентной маржи, когда стоимость депозитов меняется медленнее, чем доходность по кредитам.
Тем не менее, я, безусловно, думаю, что об этом стоит подумать.
