Источник изображения: Getty Images
В течение многих лет велись долгие споры о том, лучше ли инвестировать в фондовый рынок через SIPP или ISA.
Спор обычно достигает апогея по мере приближения крайнего срока ISA по акциям и акциям. Поскольку до 5 апреля осталось менее трех недель, многие будут спешить внести свой вклад в ISA. Однако я считаю, что персональные пенсии, инвестируемые за счет собственных средств, часто игнорируются и заслуживают должного внимания. Так что же на первом месте?
Учитывая конкурентные и часто запутанные налоговые льготы, я решил попросить ChatGPT раз и навсегда урегулировать спор ISA против SIPP.
Конкурентные налоговые обертки
Он начал с похвалы ISA за их простоту. Деньги растут без уплаты налогов на доходы и прирост капитала, а снятие средств полностью не облагается налогом. «Инвесторы могут обращаться, когда захотят. Эту гибкость трудно превзойти», — сказал чат-бот.
Он сказал, что большой привлекательностью SIPP является первоначальное налоговое освобождение от взносов. Заплатите 80 фунтов стерлингов, и правительство увеличит эту сумму до 100 фунтов стерлингов для налогоплательщиков по базовой ставке. Налогоплательщики с более высокой ставкой могут потребовать обратно еще 20 фунтов стерлингов. Это мгновенная прибыль, а налоговые льготы также обеспечивают дивиденды и экономический рост.
Обратите внимание, что налоговый режим зависит от индивидуальных обстоятельств и может измениться в будущем. Эта статья предназначена только для информации и не представляет собой консультацию по налогообложению. Инвесторам следует провести собственное исследование и рассмотреть возможность обращения за профессиональной помощью.
Есть проблема. Деньги SIPP заблокированы как минимум до 55 лет, а начиная с 2028 года они возрастут до 57 лет. Кроме того, снятие средств облагается налогом. ChatGPT отказался объявить явного победителя. Мне кажется, это нормально. Мое личное мнение таково, что это не является принципиальным решением «или/или». SIPP и ISA могут прекрасно работать вместе. SIPP предлагают инвесторам налоговые льготы при въезде, а ISA – при выходе. Балансирование того и другого дает инвесторам лучшее из обоих миров.
Затем наступает самое интересное: выбор, во что инвестировать. Здесь я отказываюсь от сервисов ChatGPT. Я бы никогда не доверил ему покупать акции, поскольку он слишком неустойчив и допускает простые ошибки. Для сбора запасов по-прежнему требуется человеческий интеллект, а не искусственное разнообразие.
Акции GSK кажутся выгодными
Одна из акций FTSE 100, которая привлекла мое внимание, — это фармацевтический гигант GSK (LSE: GSK). Акции компании в течение многих лет находились в тяжелом положении, поскольку бывший руководитель Эмма Уолмсли вкладывала деньги в восстановление канала поставок наркотиков, а не в повышение дивидендов. Инвесторам пришлось набраться терпения, поскольку выплаты застопорились, а цена акций упала до нуля.
Сейчас перспективы улучшаются. До недавних потрясений на рынке акции резко росли. Цена акций GSK за последние 12 месяцев выросла на 35%, и это несмотря на падение на 7,5% за последний месяц. Я думаю, что это может стать возможностью покупки для тех, кто пропустил недавнее ралли.
Дивидендная доходность уже не такая высокая, как раньше. Сегодня это более скромные 3,3%. Однако соотношение цены и прибыли, равное 11,8, предполагает, что это достойная цена. Есть риски. Разработка лекарств является дорогостоящим, медленным процессом и может потерпеть неудачу на поздних стадиях процесса. Конкуренция также является жесткой: соперники соперничают за то, чтобы вывести на рынок новые методы лечения.
Тем не менее, я думаю, что GSK стоит рассмотреть в долгосрочной перспективе. Благодаря недавней волатильности я вижу сегодня гораздо больше предложений по увеличению дивидендов по индексу FTSE 100.
