Источник изображения: Getty Images
Зная, какие акции покупать, инвесторы могут получить феноменальную прибыль. Тем более, когда речь идет о дешевых акциях, которые при правильных условиях могут взлететь до небес.
Конечно, выявить компании-победители до начала роста гораздо легче сказать, чем сделать. Но разве не было бы здорово, если бы искусственный интеллект (ИИ) мог сделать это за меня?
Имея это в виду, я спросил ChatGPT, что он думает о том, акции каких компаний могут быть «идеальными» копеечными акциями для покупки прямо сейчас. И получился очень интересный ответ…
Скучно, но надежно?
ChatGPT выбрал для идеальной покупки Ultimate Products (LSE:ULTP), компанию по производству товаров для дома, стоящую за такими брендами, как Salter, Russell Hobbs и Beldray.
Когда я спросил, почему он считает, что это прибыльный бизнес, ChatGPT ответил аргументом, который на первый взгляд кажется вполне обоснованным.
Он подчеркнул, что в отличие от большинства дешевых акций, акции Ultimate Product прибыльны. У него простая для понимания модель розничного бизнеса. В балансе имеется лишь скромный долг. Акции торгуются с умеренным соотношением цены и прибыли, равным 9,2. А дивидендная доходность составляет привлекательные 6,6%.
Все это звучит довольно многообещающе. Вот только кажется, что ChatGPT упустил из виду очевидный критический фактор: компания находится в свободном падении.
Прибыль, которая рухнет
Инфляция и более высокие процентные ставки опустошают бюджеты домохозяйств, поэтому спрос на продукцию премиум-класса и фирменные товары резко упал. И Ultimate Products испытала на себе последствия этого.
За 12 месяцев до июля прибыль до налогообложения сократилась на 44%, дивиденды сократились вдвое, а соотношение чистого долга к EBITDA группы теперь превышает целевой показатель.
Более того, если мы посмотрим на последние прогнозы аналитиков, не похоже, что ситуация сильно улучшится. Ожидается, что в 2026 году прибыль на акцию снова упадет до 5,38 пенсов с нынешних 6,8 пенсов, что означает еще одно падение на 21%.
Объединив все это, генеральный директор получает значительную прибавку к зарплате, несмотря на удручающие результаты, и неудивительно, что большинство инвесторов бегут. Таким образом, акции упали более чем на 50% за последние 12 месяцев. Излишне говорить, что это не то, что я бы назвал «идеальным».
Луч надежды?
Это служит хорошим примером того, как полагаться исключительно на рекомендации инструментов искусственного интеллекта, таких как ChatGPT, — отличный способ сжечь деньги. Но могут ли Ultimate Products стать скрытой возможностью для перемен?
Есть некоторый простор для оптимизма в отношении восстановления. Снижение продаж и прибыли носит скорее циклический, чем структурный характер, а бренды компании остаются популярными.
Это, безусловно, дает бизнесу некоторое преимущество, когда экономические условия улучшатся. И надо отдать должное, руководство предпринимает шаги, чтобы попытаться компенсировать влияние на прибыль за счет автоматизации и искусственного интеллекта.
Но предстоит еще много работы. А поскольку кредитное плечо уже превышает целевые показатели, а также прогнозы на дальнейшее сокращение денежных потоков в 2026 году, эта копейка может еще упасть. Вот почему я игнорирую рекомендации ChatGPT и ищу другие менее рискованные и более перспективные акции для покупки в рамках микрокапитализации.
