Отвечая на одну из самых настойчивых критических замечаний по поводу нынешнего роста искусственного интеллекта, генеральный директор CoreWeave Майкл Интратор отверг версию «циркулярной экономики искусственного интеллекта», выступая на конференции Fortune Brainstorm AI в Сан-Франциско.
Хотя скептики часто называют запутанную сеть инвестиций между производителями чипов, поставщиками облачных услуг и стартапами в области искусственного интеллекта финансовым пузырем, он утверждает, что глубокое отраслевое сотрудничество является единственным жизнеспособным ответом на исторический кризис цепочки поставок.
Circular — это «неправильный взгляд на это», сказал Intrator редакционному директору Fortune Эндрю Нуска, переосмысливая динамику не как финансовый инжиниринг, а как логистическую необходимость. «Есть много компаний, которые работают над устранением дисбаланса, который искажает мир».
Концепция «циркулярной экономики» в сфере искусственного интеллекта предполагает, что доходы просто перерабатываются между горсткой технологических гигантов, таких как Nvidia, инвестирующая в CoreWeave, которая, в свою очередь, использует этот капитал для покупки чипов Nvidia. Однако Intrator охарактеризовал рыночные условия как «резкое изменение спроса и предложения», добавив, что единственный способ справиться с этой волатильностью — «работать вместе».
«Физическое узкое место»
По словам Intrator, основным ограничением, с которым сталкивается сектор искусственного интеллекта, является не финансирование или политика, а «физическое узкое место, связанное с передачей… вычислений высочайшей производительности в руки самых продвинутых игроков». Этот дефицит вынуждает компании сотрудничать способами, которые могут показаться изолированными для посторонних, но необходимы для выживания, настаивал он.
Гендиректор рассказал о недавнем разговоре с главой горнодобывающей компании, которому он не хотел раскрывать свое имя. Интратор сказал, что он узнал, насколько глубоко затронута цепочка поставок: «на два уровня глубже», вплоть до необработанных металлов и меди, необходимых для построения инфраструктуры. Intrator отметил, что руководитель специально просил общеотраслевого сотрудничества для удовлетворения производственных потребностей.
Гендиректор горнодобывающей компании пояснил, что, чтобы выбраться из этой трясины, «нам нужно работать вместе, как группа». Если он сказал то же самое о пространстве искусственного интеллекта, Интратор рассуждал: «Меня обвиняют в том, что я работаю в экономике замкнутого цикла… Вот и все, что я скажу об экономике замкнутого цикла: это достигается совместной работой».
Критики предупреждают, что если такая компания, как CoreWeave, не сможет погасить свой долг или потеряет ключевого клиента, кредиторы могут выбросить большие объемы использованных чипов графических процессоров на вторичные рынки, что повлияет на цены на оборудование и повлияет на цепочку поставок ИИ. Но Intrator сообщил о быстром и даже резком росте спроса.
Управление «неустанным» спросом
CoreWeave, специализирующаяся на решениях для параллельных вычислений, необходимых для искусственного интеллекта, находится в центре этой бури.
«Спрос со стороны крупнейших, самых сложных и самых знающих технологических компаний в мире неослабевает», — сказал Интратор. «Это тенденция, которая меня волнует».
Этот быстрый рост сопровождался волатильностью. С момента IPO акции CoreWeave претерпели значительные колебания — феномен, который Intrator объяснил тем, что рынок приспособился к революционной бизнес-модели, которая бросила вызов традиционному облачному доминированию крупных технологических игроков. Несмотря на «колебание» цены акций, Intrator отметил, что компания добилась успеха: акции торгуются около 90 долларов по сравнению с первоначальной ценой публичного размещения в 40 долларов.
Он также высказал обеспокоенность по поводу концентрации клиентов. Хотя он признал, что ранее CoreWeave зависела от Microsoft на 85% своих доходов, он сказал, что агрессивные усилия по диверсификации означают, что ни один клиент теперь не составляет более 30% невыполненных заказов компании.
Видение суперцикла
Intrator призвал инвесторов отказаться от краткосрочных проблем исполнения, таких как недельная задержка в открытии центра обработки данных, которая, по его словам, вызвала «хаос» среди недальновидных наблюдателей. Вместо этого он рассматривает нынешнюю ситуацию как «макросуперцикл», в котором фундаментальный переход от последовательных вычислений к параллельным высвобождает вычислительные мощности на порядок величин, которые ранее невозможно было себе представить.
В конечном счете, сотрудничество, которое осуждают критики, является механизмом, который продвигает отрасль вперед, сказал Интратор. «Причины, по которым возникают проблемы с предоставлением таких вычислений, кроются в политике… в физической инфраструктуре… в энергетике», — сказал он. «Это достигается совместными усилиями».
