Источник изображения: Getty Images
Возьмем, к примеру, акции FTSE 100, которые резко упали и теперь предлагают очень привлекательную дивидендную доходность.
Страховые акции
Акции Aviva (LSE:AV.) упали почти на 11% за две недели. Теперь при цене 614 пенсов страховой гигант предлагает прогноз доходности на 12 месяцев в размере 6,8%. Это превышает текущую доходность индекса FTSE 100 в 3,1%.
Причина, по которой я выделяю Aviva, заключается в том, что компания демонстрирует потрясающие результаты. В прошлом году премии по общему страхованию выросли на 18%, а операционная прибыль выросла на 25% до 2,2 млрд фунтов стерлингов.
Сюда входит вклад в размере 174 миллионов фунтов стерлингов от Direct Line, приобретение, которое помогло компании достичь первоначальной цели по прибыли в 2 миллиарда фунтов стерлингов годом ранее. Aviva завершила 2025 год с более чем 25 миллионами клиентов в Великобритании, Ирландии и Канаде, из которых более 7 миллионов имели более одного полиса.
Очевидный вопрос здесь заключается в том, как долго может продолжаться этот звездный рост. В конце концов, это зрелые и высококонкурентные рынки, на которых вы работаете. А если война в Иране приведет к росту инфляции, это может привести к резкой остановке впечатляющего роста числа клиентов Aviva.
Это искренние опасения. Повышение стоимости жизни – это буквально последнее, что сейчас нужно уставшим от инфляции потребителям.
Однако стоит отметить, что генеральный директор Аманда Блан говорит, что Aviva «имеет хорошие возможности для получения возможностей долгосрочного роста во всех наших сферах бизнеса».
Одной из областей является благосостояние, где активы под управлением выросли на 18% до 234 миллиардов фунтов стерлингов в прошлом году. Сейчас у Aviva 5,7 миллионов состоятельных клиентов, и руководство считает, что эта область созрела для дальнейшего долгосрочного роста.
Недооцененный бенефициар ИИ
Страховщик также получает выгоду от искусственного интеллекта, используя эту технологию, чтобы сэкономить почти 100 миллионов фунтов стерлингов на общих страховых возмещениях. Но компания тестирует голосового агента с искусственным интеллектом, который позволит Aviva обрабатывать простые претензии от начала до конца без человеческой поддержки.
Благодаря огромным наборам данных и новому партнерству с OpenAI, создателем ChatGPT, Aviva, похоже, имеет идеальные возможности для использования ИИ, чтобы стать более прибыльной. Около 68% операционной прибыли группы сегодня уже поступает от компаний с небольшим капиталом.
Наконец, акции, похоже, имеют хорошую стоимость, торгуясь по цене, которая менее чем в 10 раз превышает ожидаемую прибыль в следующем году. Хотя дивиденды в конечном итоге никогда не гарантируются, я уверен в перспективах Aviva.
Мы очень стремимся к увеличению наших дивидендов… У нас есть явные сильные стороны в области искусственного интеллекта, которые создают значительные возможности для преобразования претензий, андеррайтинга и качества обслуживания клиентов. Генеральный директор Аманда Блан
Средние затраты в фунтах
Прогнозируемая доходность Aviva в размере 6,8% означает, что сегодня кто-то может купить акции на сумму 15 000 фунтов стерлингов, чтобы получить 1000 фунтов стерлингов в виде годовых дивидендов. Поскольку это будет в пределах пособия ISA в размере 20 тысяч фунтов стерлингов, доход не будет облагаться налогом.
Обратите внимание, что налоговый режим зависит от индивидуальных обстоятельств каждого клиента и может быть изменен в будущем. Содержание данной статьи предоставлено исключительно в информационных целях. Он не предназначен и не представляет собой какую-либо налоговую консультацию. Читатели несут ответственность за проведение собственной комплексной проверки и получение профессиональных консультаций перед принятием каких-либо инвестиционных решений.
Но подождите, я думаю, некоторые люди думают. Пятнадцать тысяч долларов — это большая лишняя сумма, особенно когда ожидается, что инфляция вернется с удвоенной силой.
Альтернативой могло бы стать развитие этой позиции с течением времени. Например, кто-то может инвестировать 210 фунтов стерлингов каждый месяц и достичь этой цели всего за пять лет, реинвестируя дивиденды.
Для простоты я предположил стабильную цену акций. На практике оно будет колебаться. Но если регулярно инвестировать, взлеты и падения будут сглаживаться, что сделает цель пассивного дохода в 1000 фунтов стерлингов вполне достижимой.
