В этом году Meta стремится позиционировать себя как лидера в области искусственного интеллекта.
Частично это была волна найма и переманивания экспертов по искусственному интеллекту. А другая часть представляла собой запланированные построения инфраструктуры ИИ, которые не казались реалистичными, пока OpenAI не догнала их с еще более масштабными и менее реалистичными планами.
Несмотря на траты больших денег, кажется, что компания постепенно начинает осознавать реальность. По данным Reuters, источники, которые говорили с Information, которая первой сообщила о сделке, сообщили, что Meta провела переговоры с Google Cloud Alphabet о возможности использования своих моделей Gemini для улучшения рекламного бизнеса материнской компании Facebook.
По данным источников Reuters, у Meta уже есть шестилетний контракт на облачные вычисления с Google. В дополнение к сделке с Google, оцениваемой более чем в 10 миллиардов долларов, Meta ведет переговоры с Oracle о сделке по облачным вычислениям на сумму около 20 миллиардов долларов.
Создание инфраструктуры центра обработки данных слишком дорогое удовольствие, и ниже мы увидим, как Meta решила проблему с суперкомпьютером.
Компания Meta нашла лучший способ профинансировать строительство своего суперкомпьютера Hyperion.
Источник изображения: Дэвид Пол Моррис/Bloomberg через Getty Images
Bank of America ожидает, что Meta превысит прогнозы Уолл-стрит в третьем квартале
Аналитики Bank of America Джастин Пост и его команда представили прогноз по акциям Meta (META) в преддверии отчета о прибылях и убытках за третий квартал, запланированного на 29 октября.
Аналитики ожидают, что выручка в третьем квартале составит $50 млрд, а прибыль на акцию (EPS) составит $7,30. Эти оценки превзошли прогнозы Уолл-стрит о выручке в $49,5 млрд и прибыли на акцию в $6,69.
Команда предоставила оценку выручки в четвертом квартале в $58,8 млрд и прибыли на акцию в $8,90, что снова выше оценок Уолл-стрит в $57,3 млрд и $8,12 соответственно.
Связанный: Аналитики обновляют прогноз акций Oracle
Предполагая, что третий квартал находится на верхнем уровне прогноза, аналитики ожидают, что прогноз на четвертый квартал составит от $55,5 до $59 млрд (рост на 15-22% в годовом исчислении).
Учитывая распространение ИИ, они ожидают продолжения инвестиций в 2025 финансовом году и полагают, что Target может сократить диапазон расходов в 2025 календарном году до $115–117 млрд (с $114 до $118 млрд). Они также полагают, что это может поднять нижний предел диапазона капитальных расходов на 2 миллиарда долларов и прогнозировать его на 68-72 миллиарда долларов.
Аналитики ожидают, что к 2026 году выручка составит $237 млрд, а прибыль на акцию — $32,09 по сравнению с оценками Уолл-стрит в $229 млрд и прибылью на акцию в $30,03.
Post подтвердила рекомендацию покупать и целевую цену в $900, основанную на 27-кратной оценке прибыли на акцию по GAAP за 2026 год, плюс чистые денежные средства. «В целом по компании, включая инвестиции в Metaverse, наша оценка немного выше индекса S&P 500, учитывая более высокие темпы роста Meta и возможности искусственного интеллекта», — сказал он. «Мета исторически торговалась со средней премией в 3 пункта к индексу S&P 500».
Аналитики отметили негативные факторы риска для Meta: Снижение активности пользователей из-за конкуренции. Проблемы с конфиденциальностью или данными, влияющие на получение дохода. Возможность Уолл-стрит присвоить Metaverse отрицательную стоимость (Reality Labs). Новые правила, влияющие на монетизацию. Meta обеспечивает финансирование центра обработки данных Hyperion.
Когда генеральный директор Meta Марк Цукерберг объявил в июле о нескольких проектах инфраструктуры искусственного интеллекта, включая суперкомпьютер Hyperion мощностью 5 ГВт, он сказал: «Мы также собираемся инвестировать сотни миллиардов долларов в вычисления для создания сверхинтеллекта. У нас есть капитал в нашем бизнесе, чтобы сделать это».
«Что-то» должно было случиться с теми сотнями миллиардов долларов, о которых упомянул Цукерберг, потому что вместо этого Meta заключила сделку с Blue Owl Capital о финансировании проекта Hyperion в рамках совместного предприятия.
Связанный: Аналитики обнулили прогноз акций Broadcom и обновили прогноз отрасли
Фонды, управляемые Blue Owl Capital, будут владеть 80% акций совместного предприятия, а часть капитала, привлеченного Blue Owl, будет финансироваться за счет долговых обязательств, выпущенных PIMCO и другим избранным инвесторам в облигации посредством размещения частных ценных бумаг.
Обе компании профинансируют свою пропорциональную долю в общих затратах на строительство зданий и долговременной инфраструктуры электропитания, охлаждения и связи на территории кампуса, составляющей примерно 27 миллиардов долларов. «Мета» сохранит за собой 20% акций.
Мета-суперразведывательное подразделение получает удар
Когда Мета начал нанимать и переманивать свое подразделение сверхразведки, я написал:
«Я не считаю, что эта стратегия работает для Meta. Нанимать группу громких имен, которые, вероятно, привыкли быть «лидерами команд», и платить им смехотворные суммы, которые не будут получать «обычные» члены команды, не может быть хорошо для морального духа этой команды. Дополнительная проблема заключается в том, что руководители и руководители команд, которые привыкли быть ответственными, могут не быть отличными командными игроками».
Больше действий ИИ:
Все больше полицейских агентств внедряют ИИ, повышая эффективность и заботуКак ИИ может контролировать здоровье мозга и раньше выявлять деменциюЧатПоследнее преимущество для пользователей GPT вызывает споры Предупреждение Безоса о пузыре искусственного интеллекта подкреплено громкими именами в банковской сфере
По данным Axios, Meta увольняет около 600 должностей в своей лаборатории сверхразума. Во внутренней записке компании директор по искусственному интеллекту Meta Александр Ванг написал:
«Благодаря сокращению размера нашей команды для принятия решения потребуется меньше разговоров, и у каждого человека будет больше возможностей, а также больший охват и влияние».
Увольнения касаются AI FAIR, подразделений искусственного интеллекта, связанных с продуктами, и исследовательских подразделений инфраструктуры искусственного интеллекта и не затрагивают подразделение TBD Lab.
Связанный: Аналитик обнулил прогноз по акциям Intel в преддверии прибыли
