Источник изображения: Getty Images
У меня есть и SIPP, и ISA для акций и акций. Поэтому, когда у меня есть дополнительные деньги для инвестирования, у меня есть решение, какую платформу использовать.
На мой взгляд, у обоих есть потенциальные плюсы и минусы.
Давайте посмотрим на них.
Обратите внимание, что налоговый режим зависит от индивидуальных обстоятельств каждого клиента и может быть изменен в будущем. Содержание данной статьи предоставлено исключительно в информационных целях. Он не предназначен и не представляет собой какую-либо налоговую консультацию. Читатели несут ответственность за проведение собственной комплексной проверки и получение профессиональных консультаций перед принятием каких-либо инвестиционных решений.
Закрепите деньги на длительный срок
Одно большое отличие состоит в том, что SIPP явно задуман как долгосрочный инвестиционный инструмент. Это имеет смысл, поскольку это пенсия.
Таким образом, структура SIPP спроектирована с одним большим ограничением: деньги в ней нельзя вывести до тех пор, пока вам не исполнится 55 лет (через пару лет вы достигнете 57 лет). И наоборот, кто-то может вывести деньги со своей ISA в любой момент.
Если основное внимание уделяется краткосрочным и среднесрочным затратам, то ограничение SIPP может сильно разочаровать.
С другой стороны, он действительно достигает цели – не дать людям в возрасте до 55 лет использовать свою пенсию для покрытия своих расходов на жизнь в дороге.
Существуют ли свободные деньги?
Такая навязанная дисциплина могла бы быть полезной. Но достаточно ли этого, чтобы объяснить, почему кто-то десятилетиями связывал свои деньги в SIPP?
Не обязательно. Действует еще один фактор: свободные деньги.
Ну, это не совсем бесплатно. Так же, как не существует такого понятия, как бесплатный обед, редко бывает такая вещь, как бесплатные деньги.
Точнее, по крайней мере для налогоплательщиков, Казначейство одной рукой возвращает то, что уже взяло другой. Другими словами, «бесплатные» деньги — это налоговые льготы.
Тем не менее, это может быть существенной финансовой выгодой даже для налогоплательщиков по обычной ставке подоходного налога, и особенно для налогоплательщиков по более высокой и дополнительной ставке.
Это может быть важным мотиватором. Объясняет, почему в некоторых случаях я решил инвестировать через SIPP.
ISA по акциям и акциям не предлагает таких налоговых льгот.
Однако для инвесторов, которые соответствуют определенным критериям (например, начинают работу до того, как им исполнится 40 лет), пожизненная ISA также может предложить что-то вроде того, что правительство называет «25% бонусом» при взносах до 4000 фунтов стерлингов в год.
Я бы с радостью воспользовался этим, лишь бы оно соответствовало критериям!
Защитите прибыль и доходы
Оба типа ISA, о которых я упоминал (а также Junior ISA), сохраняют дивиденды или прирост капитала в своей необлагаемой налогом оболочке. То же самое и с SIPP.
По сути, это означает, что стоимость портфеля, как мы надеемся, может вырасти без препятствий со стороны подоходного налога на дивиденды или налога на прирост капитала.
В этой долгосрочной перспективе
Примером акций, которыми я владею в своем SIPP, являются акции Trainline (LSE: TRN), и их недавние результаты просто ужасны! За год он снизился на 43%, а за пять — более чем вдвое.
Кроме того, он не выплачивает дивиденды. Так что на данный момент для меня академично то, что любые дивиденды будут освобождены от подоходного налога благодаря тому, что они есть в моем SIPP.
Так почему же оно у меня есть?
Цена акций Trainline резко упала из-за предполагаемого высокого риска: правительство планирует создать аналогичную платформу, которой будет управлять национализированная железнодорожная компания.
Думаю, опасения преувеличены. Trainline потребовалось много лет, чтобы построить то, что у нее есть. Я думаю, что предполагаемый конкурент появится нескоро или просто попытается купить технологию Trainline.
Между тем, Trainline прибыльна и занимает сильную рыночную нишу.
